Laskutusrahoituksen hinta on yksi yleisimmistä kysymyksistä, joita yrittäjät esittävät. 'Mitä se maksaa?' on luonnollinen kysymys, mutta vastaus vaatii hieman syvempää tarkastelua. Pelkkä prosenttiluku ei kerro koko totuutta – oikea tapa arvioida laskutusrahoituksen hintaa on verrata sen kokonaiskustannusta vaihtoehtoiskustannuksiin.
Laskutusrahoituksen kustannusrakenne
Laskutusrahoituksen hinta koostuu tyypillisesti kolmesta pääkomponentista: palvelumaksusta, korosta ja mahdollisista lisäkuluista. Ymmärtämällä nämä osat voit vertailla eri rahoittajien tarjouksia ja laskea todellisen kokonaiskustannuksen.
1. Palvelumaksu (factoring fee)
Palvelumaksu on kiinteä prosenttiosuus laskun arvosta. Se kattaa laskun käsittelyn, luottotietojen tarkistuksen ja hallinnolliset kulut. Tyypillinen palvelumaksu on 0,3–2 prosenttia laskun arvosta. Suuremmilla volyymeillä ja luotettavilla asiakkailla palvelumaksu on pienempi.
2. Korko (discount charge)
Korko lasketaan rahoitetusta summasta rahoitusajalle – eli ajalle, jolloin rahoittajan rahat ovat kiinni laskussa. Korko on tyypillisesti 4–8 prosenttia vuodessa, ja se lasketaan päiväkohtaisesti. Mitä lyhyempi maksuaika, sitä pienempi korkokulu.
3. Mahdolliset lisäkulut
Osa rahoittajista veloittaa lisäkuluja, jotka voivat nostaa kokonaiskustannusta merkittävästi. On tärkeää selvittää nämä etukäteen.
Tyypillisiä lisäkuluja:
- Sopimuksen avausmaksu: 0–500 € (kertaluonteinen)
- Kuukausittainen ylläpitomaksu: 0–100 €/kk
- Minimiveloitus: Vähimmäissumma, joka veloitetaan, vaikka volyymi jäisi pieneksi
- Yksittäisen laskun käsittelymaksu: 0–15 €/lasku
- Luottotietojen tarkistusmaksu: 0–20 €/asiakas
- Ennenaikainen irtisanominen: 0–3 kuukauden palvelumaksu
Vinkki: Pyydä aina kokonaiskustannuslaskelma, ei pelkkää palvelumaksua. Hyvä rahoittaja antaa selkeän erittelyn kaikista kuluista ennen sopimuksen allekirjoittamista. Jos hintarakenne on epäselvä tai piilokustannuksia löytyy jälkikäteen, vaihda rahoittajaa.
Konkreettiset kustannusesimerkit
Alla on kolme käytännön esimerkkiä eri kokoisista yrityksistä. Luvut ovat suuntaa-antavia ja perustuvat markkinoiden yleiseen hintatasoon vuonna 2026.
Esimerkki 1 – Pieni yritys: Kuukausilaskutus 30 000 €, keskimääräinen maksuaika 30 pv. Palvelumaksu 1,8 % = 540 €/kk. Korko (6 % p.a., 30 pv) = 148 €/kk. Yhteensä: 688 €/kk (2,3 % liikevaihdosta).
Esimerkki 2 – Keskisuuri yritys: Kuukausilaskutus 150 000 €, keskimääräinen maksuaika 45 pv. Palvelumaksu 1,0 % = 1 500 €/kk. Korko (5 % p.a., 45 pv) = 925 €/kk. Yhteensä: 2 425 €/kk (1,6 % liikevaihdosta).
Esimerkki 3 – Kasvuyritys: Kuukausilaskutus 500 000 €, keskimääräinen maksuaika 60 pv. Palvelumaksu 0,5 % = 2 500 €/kk. Korko (4,5 % p.a., 60 pv) = 3 699 €/kk. Yhteensä: 6 199 €/kk (1,2 % liikevaihdosta).
Laskutusrahoituslaskuri
Laske kustannukset helposti
Vertailu: laskutusrahoitus vs pankkilaina
Yrittäjät vertaavat usein laskutusrahoituksen hintaa pankkilainan korkoon. Vertailu on luonnollinen mutta harhaanjohtava, koska kyseessä on kaksi täysin erilaista rahoitusmuotoa. Suomen Pankin mukaan pk-yritysten keskimääräinen pankkilainan korko on 5,2 prosenttia vuodessa. Laskutusrahoituksen efektiivinen vuosikorko voi olla 15–25 prosenttia.
Mutta prosenttiluku yksin ei kerro koko totuutta. Pankkilaina vaatii vakuudet, pitkän hakuprosessin ja sitoo yritystä vuosiksi. Laskutusrahoitus on joustava, nopea ja ei vaadi vakuuksia. Lisäksi laskutusrahoitus ei ole lainaa taseessa, mikä voi olla merkittävä etu luottoluokituksen kannalta.
Vertailu laskutusrahoitus vs pankkilaina:
- Hinta: Pankkilaina 3–6 % p.a. vs laskutusrahoitus 1–3 % per lasku (efektiivinen vuosikorko 15–25 %)
- Vakuudet: Pankkilaina vaatii yleensä vakuudet, laskutusrahoitus ei
- Nopeus: Pankkilaina 2–8 viikkoa, laskutusrahoitus 1–5 päivää
- Joustavuus: Pankkilaina kiinteä, laskutusrahoitus käytön mukaan
- Tase: Pankkilaina näkyy velkoina, laskutusrahoitus ei
- Saatavuus: Pankkilaina vaatii historiaa, laskutusrahoitus ei
Milloin laskutusrahoitus on taloudellisesti kannattavaa?
Laskutusrahoitus on kannattavaa, kun sen kustannus on pienempi kuin vaihtoehtoiskustannus. Vaihtoehtoiskustannus on se, mitä menetetään ilman rahoitusta: menetetyt käteisalennukset, viivästysmaksut, menetetyt kasvumahdollisuudet tai jopa liiketoiminnan pysähtyminen.
Yrittäjänä olen laskenut tämän omalle yritykselleni. Kun käytän laskutusrahoitusta 50 000 euron laskuun, kustannus on noin 1 000 euroa. Mutta ilman sitä en voi palkata freelanceria seuraavaan projektiin, joka tuottaa 15 000 euroa katetta. ROI on (15 000 − 1 000) ÷ 1 000 = 1 400 %. Kannattavuus on ilmeinen.
ROI-laskenta käytännössä
Laskutusrahoituksen ROI voidaan laskea usealla tavalla. Yksinkertaisin tapa on verrata rahoituksen kustannusta vapautuvan pääoman tuottoon.
ROI-laskennan elementit:
- Vapautuva käyttöpääoma: Kuinka paljon pääomaa vapautuu nopeammalla kassavirralla?
- Menetetyt käteisalennukset: Voitko hyödyntää toimittajien alennuksia maksamalla nopeammin?
- Kasvu mahdollisuudet: Voitko ottaa uusia projekteja, joita muuten joutuisit kieltäytymään?
- Vältetyt kustannukset: Vältytkö viivästyskoroilta, maksuhäiriöiltä tai yrityssaneeraukselta?
- Aika: Paljonko säästät aikaa, joka muuten kuluisi maksujen perässä juoksemiseen?
Verovähennykset ja kirjanpito
Verohallinnon mukaan laskutusrahoituksen kulut ovat täysimääräisesti vähennyskelpoisia elinkeinotoiminnan menoja. Tämä tarkoittaa, että todellinen nettokustannus on palvelumaksu ja korko vähennettynä veroedulla. Jos yrityksen veroaste on 20 prosenttia, 1 000 euron rahoituskulu maksaa nettona 800 euroa.
Kirjanpidossa laskutusrahoitus käsitellään tyypillisesti rahoituskuluna. Se ei näy taseessa lainana, mikä on etu tilinpäätöstä analysoiville tahoille (pankit, luottoluokittajat, sijoittajat).
Miten neuvottelet parhaan hinnan?
Neuvotteluvinkit:
- Pyydä tarjoukset 2–3 rahoittajalta ja vertaile
- Keskitä volyymi yhteen rahoittajaan – suurempi volyymi tuo paremman hinnan
- Neuvottele lisäkulut pois tai minimaalisiksi
- Tarjoa pidempää sopimusaikaa vastineeksi paremmasta hinnasta
- Näytä asiakkaiden hyvät luottoluokitukset – ne vaikuttavat hintaan
- Kysy vuosivolyymin perusteella porrastetusta hinnoittelusta
Yhteenveto
Laskutusrahoituksen kustannus koostuu palvelumaksusta, korosta ja mahdollisista lisäkuluista. Tyypillinen kokonaiskustannus on 1–3 prosenttia laskun arvosta. Vaikka efektiivinen vuosikorko on korkeampi kuin pankkilainassa, laskutusrahoitus tarjoaa joustavuutta, nopeutta ja saatavuutta, joita pankkilaina ei pysty tarjoamaan. Tärkeintä on laskea kokonaiskustannus ja verrata sitä vaihtoehtoiskustannuksiin.
📌 Yhteenveto
Laskutusrahoituksen hinta koostuu palvelumaksusta (0,3–2 %), korosta (4–8 % p.a.) ja mahdollisista lisäkuluista. Kokonaiskustannus on 1–3 % laskun arvosta. Vertaa kokonaiskustannusta vaihtoehtoiskustannuksiin: menetetyt kasvumahdollisuudet ja käteisalennukset ovat usein moninkertaisia rahoituksen hintaan nähden. Kulut ovat täysimääräisesti verovähennyskelpoisia.
Pankkilaina vs laskutusrahoitus
Kumpi sopii yrityksellesi?
